KDJ周线与月线分析应用(1)

KDJ指标的周线、月线交易要则与实例

接下来,我就来讲述如何利用KDJ指标做长线交易。

KDJ指标本身并不具备做长线的功能,或者说,用KDJ指标做长线交易有其一定的局限性,因为其本身就是一个针对短线交易而设计的分析工具。但是如果我们将它运用到周线和月线中,通过修改一下参数值和周期属性,充分利用KDJ指标的超买、超卖特性来判断市场的阶段性顶部和底部,也是一个不错的选择。

我们先来讲解一下如何改变KDJ指标的参数,让它既能够体现趋势的特性,又能够符合其原先的超买、超卖特性。

当KDJ指标的K线上穿50的时候,预示着行情基本上进入短期绝对多头市场,此时价格也会同时上穿10MA平均线。那么我们就利用KDJ指标的这一特性重新调整一下参数,让它符合更长的周期。

通过调试,我们发现,如果将KDJ指标的RSV值设置成28(21)天,将其K值的参数设置成8天,D值设置成5天,基本上就可以达到这一要求。换言之,将KDJ指标原先的参数9改为28(21),K值参数3改为8,D值参数3改为5,这样当KDJ指标形成向上交叉的时候,大多数情况下周线中的价格走势都会上穿10MA平均线；当KDJ指标在20以下形成上涨交叉,行情逐步回升之时,如果KDJ指标的K线上穿50,大多数情况下行情价格也会同时上穿50MA平均线。这样,KDJ指标所显示的买入信号不但具备了预示趋势起始的特征,也符合趋势交易的要求,并可以与MA平均线指标互相配合,我们也就因此有了两个可以相互印证的更加可靠的交易工具了。接下来,我们就用实例进行讲解。

一、交叉要则与实例

(一)海信电器(600060)

从图4-19中,我们可以看到,当海信电器的股价在2005年4月3.50元左右的相对低位时,KDJ指标正处于20以下的低位机会区域,并且呈现向上的黄金交叉,与之相对应的股价也随之上穿了10MA平均线。此时,我们可以将KDJ指标的这种形态信号作为初始建仓的一个信号,开始少量建仓。之后随着行情的企稳回升,KDJ指标持续上行并上穿50中线,且价格也上穿了50MA平均线并持续上升。此时,我们可以认定,行情已经进入了绝对多头市场．行情将会持续原先的涨势,可以进一步建仓。当主图中的MA平均线指标中的10MA平均线上穿50MA平均线时,基本上可以肯定行情已经进入了长期上涨的牛市阶段。所以,此后如果行情出现了回调,即便是跌破10MA平均线,也不是应该出局的时候。因为当大趋势确定了之后,只要行情不跌破50MA平均线,都是应该继续持有的时候。因为你先前建立的两个仓位的成本综合下来一定比日前的股价成本低廉,所以你根本就不必急于卖出手中的股票。除非行情价格持续下跌,并击穿了50MA平均线,并且KDJ指标也同时下穿50,进入绝对空头趋势,此时体才应该止损出局。

换言之,此时如果行情并没有跌破长期趋势线,就应该继续持有,并且当价格在高位回调下来之后,再次出现上涨信号的时候,还应该继续加码买进。因为这时候的上涨信号预示着阶段性的回调行情已经结束了,行情有可能会出现新一轮上涨。

如图4-19所示,行情在50MA平均线的上方运行到2006年3月左右时,开始了一波阶段性的回调整理行情,价格下穿10MA平均线,此时KDJ指标也出现了高位向下的死亡交叉,但是行情并没有持续下跌,而是回调了1个月左右重新开始上涨。但是,KDJ指标并没有成功地形成向上的交叉,而是持续下行,呈现明显的下跌走势,且与价格的走势呈现顶背离的形态。所以行情在高位震荡攀升了一段时间之后,再次回调下行。一直到2006年12月左右,价格在触到50MA平均线之后,受50MA平均线的支撑托底,行情触底回升,再一次上穿10MA平均线,此时KDJ指标也在50左右的绝对多头市场发出持续上涨的交叉,即持续交叉信号。对经验充足的投资者而言,这属于再次买入的信号,可以适当加仓。只要价格不重新下跌击穿50MA平均线．持有就是硬道理。