余额宝收益率越来越低，拿什么产品来代替？

　　今天买早饭，打开支付宝准备付钱时，瞄到了余额宝收益率只有1.8%，那句到嘴边的“再加一个肉包”，自觉地咽了回去。

　　其实，自今年4月以来，货币基金收益率开始陆续进入了“1”时代，到5月就已经全面跌破“2”。截至上周五，157只货币基金的7日年化收益率不足1.5%。

　　Wind数据显示，截至6月10日，去年12月成立的首批6只基金同业存单指数基金的投资回报亮眼，平均收益率为1.35%，平均年化收益约2.8%，远超货币基金。

　　同业存单基金优势

　　在之前的文章中，已经介绍过在货币基金收益率持续走低的情况下，同业存单基金、短债基金和短融ETF三大类理财产品成为了投资者的“新宠”。

　　除了前文提到的收益表现不俗外，同业存单基金从这三类“新晋网红”产品中脱颖而出，成为闲钱理财的追捧对象，还有以下4点优势：

　　产品风险较低。简单而言，同业存单是银行与银行之间的“存款证明”，A银行缺钱，向B银行发同业存单，B银行将钱存到A银行中。金融机构买入同业存单可获取利息收入。

　　中证同业存单AAA指数反映的是银行间市场上市主体评级为AAA，发行期限一年及以下，上市时间七天及以上的同业存单的整体表现。同业存单基金主要跟踪的正是中证同业存单AAA指数，该类基金80%以上的资产投资于同业存单。这意味着，同业存单作为银行短期融资工具，信用风险相对更低，而AAA评级的同业存单发行人信用评级较高，风险较为可控。

　　灵活性较高。除货基外的绝大部分理财产品，设置有滚动封闭期，对投资期限、赎回时间都有明确规定。同业存单基金持有满 7 天（也有30天）后可随时赎回，便于现金的管理 。

　　收益空间较大。同业存单基金在杠杆、高流动性资产比例等方面相对宽松，更有利于通过投资获取高收益。

　　费率低。大多同业存单基金最短持有7天后可赎回，0 认购、 0 申赎费用，管理费、托管费低于目前市场上的绝大多数理财产品。

　　同业存单基金怎么买？

　　既然同业存单基金对闲钱理财这么友好，收益还高于货基，那么该怎么买？

　　根据Wind数据，目前市场上共成立了21只同业存单基金，另有6只产品正处于资金募集期。

　　为控制风险，多只同业存单基金设置了100亿元的募集上限。因此，受该限制影响，目前已有多只产品暂停申购，或是暂停大额申购。

　　投资者可以通过基金公司、基金代销平台、银行APP等方式购买同业存单基金。以支付宝为例，直接在搜索栏输入“同业存单”，即会出现相关的同业存单基金信息。

　　点击自己中意的产品，即可进入该基金的产品界面，点击屏幕下方的“买入”即可。支付宝上设定的最低买入额为10元，而一些银行渠道和代销平台可1元起购。

　　每交易日15点（不含）前买入，第二天（交易日）可确认份额，第三天（交易日）可查看盈亏，15点后买入，则时间在上述基础上顺延一天。单笔资金的锁定期为买入确认后7天，到期后可随时卖出。

　　赎回规则为当日（交易日）15点前卖出提交，第二天（交易日）确认份额后，资金到账。

　　最后要提醒大家的是，同业存单基金是一款新型产品，为普通投资人提供了一种现金管理的新选择。不过，该产品虽然风险低，但不承诺保本。最早一批产品至今收益表现不错，但是其基金净值会随市场波动。

　　对于寻求短期闲钱理财且风险偏好较低的投资者，同业存单基金是继货币基金之后，一个不错选择。